前言

2024年，全球宏觀經(jīng)濟(jì)緩慢復(fù)蘇。具體行業(yè)來看，3C電子行業(yè)整體需求回暖；食品、金屬制品等行業(yè)同比趨勢向好；新能源汽車增速繼續(xù)放緩；光伏和鋰電行業(yè)繼續(xù)處于調(diào)整期，行業(yè)景氣度不佳。整體而言，中國市場對工業(yè)機(jī)器人的需求有所下降，工業(yè)機(jī)器人銷量出現(xiàn)負(fù)增長。

從產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)來看：

·核心零部件在人形機(jī)器人領(lǐng)域的重要性日益凸顯，下游應(yīng)用和關(guān)注度有所提升，行業(yè)入局者增加。同時(shí)，受工業(yè)機(jī)器人本體需求收縮影響明顯，減速器、伺服電機(jī)、控制器等零部件的增速呈現(xiàn)不同變化，國產(chǎn)化率持續(xù)提升，同時(shí)細(xì)分核心部件的分化態(tài)勢進(jìn)一步加劇，如RV減速器，諧波減速器、伺服電機(jī)等領(lǐng)域，頭部廠商的份額持續(xù)擴(kuò)大。

·本體產(chǎn)銷量層面，從整體市場來看，2024年中國工業(yè)機(jī)器人產(chǎn)量為55.6萬臺(tái)，同比增長14.2%；2024年中國工業(yè)機(jī)器人市場銷量為30.2萬臺(tái)，同比下降4.50%。中國作為全球最大工業(yè)機(jī)器人產(chǎn)銷市場的地位持續(xù)鞏固。預(yù)計(jì)2025年，中國工業(yè)機(jī)器人市場銷量有望達(dá)到32.5萬臺(tái)，同比增速約7.7%。

2016-2024年中國工業(yè)機(jī)器人產(chǎn)量變化情況（萬臺(tái)，%）

數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局，高工機(jī)器人產(chǎn)業(yè)研究所（GGII）整理

2016-2025年中國工業(yè)機(jī)器人銷量變化及預(yù)測（萬臺(tái)，%）

數(shù)據(jù)來源：高工機(jī)器人產(chǎn)業(yè)研究所（GGII）

·不同產(chǎn)品類別層面，SCARA機(jī)器人受3C行業(yè)回暖影響較大，同時(shí)新能源行業(yè)的承壓亦帶來一定的負(fù)面效應(yīng)，綜合來看需求呈同比微增長態(tài)勢；多關(guān)節(jié)機(jī)器人作為占比最大的品類，雖然大中小負(fù)載六軸機(jī)器人景氣度差異較大，但受到汽車、新能源等核心行業(yè)需求收緊的影響，整體承壓明顯，呈同比下滑態(tài)勢。并聯(lián)機(jī)器人受下游幾個(gè)行業(yè)如食品、日化、醫(yī)藥、3C等的綜合影響，疊加自身應(yīng)用面的受限，整體銷量預(yù)計(jì)與上一年銷量基本持平。協(xié)作機(jī)器人延續(xù)相對高增長態(tài)勢，一方面是下游行業(yè)的滲透率仍在提升，如在新能源領(lǐng)域的應(yīng)用有較大突破；另一方面，協(xié)作細(xì)分產(chǎn)品迎來快速起量期，如協(xié)作焊接、大負(fù)載協(xié)作碼垛等，綜合來看，協(xié)作機(jī)器人是唯一實(shí)現(xiàn)兩位數(shù)增長的本體品類。

·企業(yè)層面，內(nèi)外資企業(yè)分化加劇。外資企業(yè)方面，ABB、安川、發(fā)那科等企業(yè)在華營收同比下降，內(nèi)資企業(yè)則持續(xù)發(fā)力，工業(yè)機(jī)器人國產(chǎn)化率進(jìn)一步提高。進(jìn)一步看，工業(yè)機(jī)器人增量市場的匱乏導(dǎo)致行業(yè)被動(dòng)進(jìn)入存量博弈的競爭模式，內(nèi)卷化價(jià)格戰(zhàn)的直接結(jié)果使大部分機(jī)器人廠商都陷入增量不增收、增收不增利的困局。

2013-2024年中國市場內(nèi)資廠商vs外資廠商銷量增速

數(shù)據(jù)來源：高工機(jī)器人產(chǎn)業(yè)研究所（GGII）

·應(yīng)用層面，工業(yè)機(jī)器人下游應(yīng)用領(lǐng)域延續(xù)分化態(tài)勢，三大基本盤（汽車及零部件、3C、新能源）中僅3C電子與汽車零部件行業(yè)增長相對亮眼，汽車整車與新能源行業(yè)承壓明顯，尤其是新能源行業(yè)，需求呈現(xiàn)大幅下滑態(tài)勢；食品、金屬制品等行業(yè)呈現(xiàn)穩(wěn)健增長態(tài)勢；半導(dǎo)體行業(yè)受益于行業(yè)需求的釋放，需求增長亮眼，不少晶圓搬運(yùn)機(jī)器人廠商受益其中；物流倉儲(chǔ)行業(yè)延續(xù)承壓態(tài)勢，需求呈下滑趨勢。其它一般工業(yè)鮮有明顯復(fù)蘇跡象，GGII判斷，需求問題已成為當(dāng)前產(chǎn)業(yè)鏈核心矛盾點(diǎn)。

·資本層面，一級市場融資金額進(jìn)一步下滑，IPO階段性收緊態(tài)勢不改，資金更加集中流向具備技術(shù)領(lǐng)先性的細(xì)分賽道，例如機(jī)器視覺、減速器、力傳感器等。

2024年，全球制造業(yè)和工業(yè)生產(chǎn)表現(xiàn)疲軟，主要國家面臨高通脹和低增長的局面，地緣政治的緊張局勢層出不窮，全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇緩慢，導(dǎo)致工業(yè)機(jī)器人行業(yè)整體需求放緩。展望2025年，中國工業(yè)機(jī)器人有望重回增長軌道，同時(shí)，企業(yè)間的分化態(tài)勢仍將延續(xù)，部分外資廠商為了保住市場份額或?qū)⒅鲃?dòng)降價(jià)參與新一輪的市場競爭，這無疑將加劇中國市場的內(nèi)卷化程度。國產(chǎn)廠商憑借技術(shù)進(jìn)步與價(jià)格優(yōu)勢，國產(chǎn)替代將不斷加速。

高工機(jī)器人產(chǎn)業(yè)研究所(GGII)在實(shí)地走訪大量機(jī)器人企業(yè)、充分挖掘行業(yè)信息的前景下，編制了《2025年中國工業(yè)機(jī)器人行業(yè)調(diào)研報(bào)告》。

本報(bào)告對全球及中國工業(yè)機(jī)器人行業(yè)的市場發(fā)展特點(diǎn)、機(jī)器人產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展情況、主要產(chǎn)品市場份額、各應(yīng)用領(lǐng)域市場情況進(jìn)行了詳細(xì)的分析，系統(tǒng)整理了重點(diǎn)企業(yè)調(diào)研數(shù)據(jù)、跟蹤企業(yè)的發(fā)展動(dòng)向，并前瞻性地分析了未來幾年(2025-2028年)行業(yè)發(fā)展前景，對企業(yè)提出了發(fā)展建議。為企業(yè)、投資者、證券公司以及希望投資機(jī)器人產(chǎn)業(yè)的人士，提供具有參考價(jià)值的研究報(bào)告。